- 毛利率代表著產品的競爭優勢, 要和同一個產業做比較. 如果毛利率很低的話, 就要看公司的營收規模是否夠大
- 毛利率從谷底回升, 或許就是開始反轉的訊號
- 營益率代表著公司的經營效率
- 在不大幅舉債的前提下, ROE可以看出公司的經營品質
- 穩定或持續提升的毛利率和營益率十分重要, 要當心持續下滑的毛利率和營益率
- 本業收入比高的公司, 才容易預估財測, 值得花心力去研究
- 無形資產佔總資產比高的公司, 可能代表這家公司是透過併購來成長. 但如果佔比高的不合理, 則要當心
- 併購後有沒有發揮1+1>2, 營益率是一個很好的觀察指標
- 要檢視ROE上升或下滑的原因, 根據杜邦分析不外乎是利潤率, 營收, 財務槓桿的增減
- 租賃業要觀察延滯率(在銀行稱為逾放比率)的變化. 如果越來越多客戶拖延還錢(延滯率上升), 就代表接下來放款的錢也會變少(放款率下降)
| 營業毛利率 QoQ YoY | 營業利益率 QoQ YoY | 稅前淨利率 QoQ YoY | 稅後淨利率 QoQ YoY | 股東權益報酬率 QoQ YoY | 資產報酬率 QoQ YoY | 總資產周轉率 QoQ YoY | EBITDA利潤率 QoQ YoY | 財務槓桿 QoQ YoY | 本業收入比 QoQ YoY | 業外獲益比 QoQ YoY | 用人費用率 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 營業毛利率 YoY | 營業利益率 YoY | 折舊負擔比率 YoY | 稅前淨利率 YoY | 稅後淨利率 YoY | 股東權益報酬率 YoY | 資產報酬率 YoY | 總資產周轉率 YoY | EBITDA利潤率 YoY | 財務槓桿 YoY | 本業收入比 YoY | 業外獲益比 YoY | 無形資產佔總資產比 YoY | 用人費用率 YoY | |||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023 (10) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.40 | 0.0 | 10.89 | 4.01 | 136.83 | 2.54 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 14.59 | -4.7 |
| 2022 (9) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.40 | 0.0 | 10.47 | -0.95 | 133.44 | 1.18 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 15.31 | -2.73 |
| 2021 (8) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.40 | 8.11 | 10.57 | 154.7 | 131.88 | -3.74 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 15.74 | -7.19 |
| 2020 (7) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.37 | -2.63 | 4.15 | -63.66 | 137.00 | 3.16 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 16.96 | -21.84 |
| 2019 (6) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.38 | -5.0 | 11.42 | 19.08 | 132.80 | -18.77 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 21.70 | 35.03 |
| 2018 (5) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.40 | 2.56 | 9.59 | 4.47 | 163.49 | 0.27 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 16.07 | -4.57 |
| 2017 (4) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.39 | 0.0 | 9.18 | -12.07 | 163.05 | -8.75 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 16.84 | -2.66 |
| 2016 (3) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.39 | 5.41 | 10.44 | 91.21 | 178.69 | -4.34 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 17.30 | -7.44 |
| 2015 (2) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.37 | 2.78 | 5.46 | -49.3 | 186.79 | 5.75 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 18.69 | -1.63 |
| 2014 (1) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.36 | -2.7 | 10.77 | -34.69 | 176.64 | -0.96 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 19.00 | 1.88 |
