- 毛利率代表著產品的競爭優勢, 要和同一個產業做比較. 如果毛利率很低的話, 就要看公司的營收規模是否夠大
- 毛利率從谷底回升, 或許就是開始反轉的訊號
- 營益率代表著公司的經營效率
- 在不大幅舉債的前提下, ROE可以看出公司的經營品質
- 穩定或持續提升的毛利率和營益率十分重要, 要當心持續下滑的毛利率和營益率
- 本業收入比高的公司, 才容易預估財測, 值得花心力去研究
- 無形資產佔總資產比高的公司, 可能代表這家公司是透過併購來成長. 但如果佔比高的不合理, 則要當心
- 併購後有沒有發揮1+1>2, 營益率是一個很好的觀察指標
- 要檢視ROE上升或下滑的原因, 根據杜邦分析不外乎是利潤率, 營收, 財務槓桿的增減
- 租賃業要觀察延滯率(在銀行稱為逾放比率)的變化. 如果越來越多客戶拖延還錢(延滯率上升), 就代表接下來放款的錢也會變少(放款率下降)
| EPS QoQ YoY | 營業毛利率 QoQ YoY | 營業利益率 QoQ YoY | 稅前淨利率 QoQ YoY | 稅後淨利率 QoQ YoY | 股東權益報酬率 QoQ YoY | 資產報酬率 QoQ YoY | 總資產周轉率 QoQ YoY | EBITDA利潤率 QoQ YoY | 財務槓桿 QoQ YoY | 本業收入比 QoQ YoY | 業外獲益比 QoQ YoY | 用人費用率 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 24Q1 (20) | -0.45 | 44.44 | 21.05 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 100.0 | 0 | 0.00 | 100.0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | 132.08 | 33.54 | 32.08 | -32.08 | -3018.87 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 23Q4 (19) | -0.81 | -139.9 | -76.09 | 0.00 | -100.0 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | -7.72 | -133.3 | 8.31 | -6.55 | -131.48 | 16.03 | 0.00 | -100.0 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | 17.23 | 7.75 | 242.54 | 98.90 | 3.38 | -5.31 | 1.10 | -74.62 | 124.73 | 0.00 | -100.0 | 0 |
| 23Q3 (18) | 2.03 | 432.79 | 422.22 | 100.00 | 0 | 0 | 70.23 | 0 | 0 | 73.34 | 0 | 0 | 73.34 | 0 | 0 | 23.18 | 0 | 257.58 | 20.81 | 0 | 258.61 | 0.28 | 0 | 0 | 75.87 | 0 | 0 | 15.99 | 0 | 11.27 | 95.67 | -8.43 | -8.74 | 4.33 | 245.02 | 189.47 | 5.40 | 0 | 0 |
| 23Q2 (17) | -0.61 | -7.02 | 62.58 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 100.0 | 0.00 | 0 | 100.0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | -100.0 | 104.48 | 4.48 | 3.82 | -2.99 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 23Q1 (16) | -0.57 | -23.91 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 100.0 | 0 | 0.00 | 100.0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | -100.0 | 0 | 100.00 | -4.26 | 0 | -0.00 | 100.0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q4 (15) | -0.46 | 26.98 | 74.16 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | -8.42 | 42.76 | 73.87 | -7.80 | 40.55 | 70.76 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 5.03 | -65.0 | -51.35 | 104.44 | -0.38 | 3.08 | -4.44 | 8.15 | -235.56 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q3 (14) | -0.63 | 61.35 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | -14.71 | 58.26 | 0 | -13.12 | 58.45 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 14.37 | 11.22 | 0 | 104.84 | 4.18 | 0 | -4.84 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q2 (13) | -1.63 | 0 | -24.43 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | -35.24 | 0 | -18.53 | -31.58 | 0 | -37.66 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 12.92 | 0 | -41.06 | 100.63 | 0 | -0.32 | -0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| EPS YoY | 營業毛利率 YoY | 營業利益率 YoY | 折舊負擔比率 YoY | 稅前淨利率 YoY | 稅後淨利率 YoY | 股東權益報酬率 YoY | 資產報酬率 YoY | 總資產周轉率 YoY | EBITDA利潤率 YoY | 財務槓桿 YoY | 本業收入比 YoY | 業外獲益比 YoY | 無形資產佔總資產比 YoY | 用人費用率 YoY | ||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023 (10) | 0.07 | 0 | 100.00 | 0 | -0.90 | 0 | 7.30 | 0 | 2.69 | 0 | 2.69 | 0 | 0.89 | 0 | 1.01 | 0 | 0.29 | 0 | 11.11 | 0 | 17.23 | 242.54 | -37.50 | 0 | 137.50 | 0 | 0.00 | 0 | 20.26 | 0 |
| 2022 (9) | -2.70 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | -41.24 | 0 | -38.39 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 5.03 | -51.35 | 101.87 | 0.69 | -1.87 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 |
| 2021 (8) | -3.02 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | -54.73 | 0 | -45.24 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 10.34 | -69.47 | 101.17 | -1.53 | -1.17 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 |
| 2020 (7) | -3.82 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | -103.22 | 0 | -53.50 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 33.87 | -89.78 | 102.75 | -3.91 | -3.30 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 |
| 2019 (6) | -3.48 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | -105.97 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 331.50 | 11.42 | 106.92 | 4.32 | -7.69 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 |
| 2018 (5) | -5.31 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | -181.17 | 0 | -69.28 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 297.53 | 239.72 | 102.50 | 0 | -2.50 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 |
| 2017 (4) | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 87.58 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 |
